
大行评级|麦格理:予恒安国际目标价62港元评级“跑赢大市”:麦格理发报告指出,恒安国际(1044 HK)去年收入同比增长8 8%,意味着去年下半年收
和讯王治强 2023-03-23 14:33:47
(资料图片)
大行评级|麦格理:予恒安国际目标价62港元评级“跑赢大市”:麦格理发报告指出,恒安国际(1044.HK)去年收入同比增长8.8%,意味着去年下半年收入同比升5.5%,低过市场及该行预期。公司下半年纯利同比跌54.1%,主要受累于投入成本的不利因素,以及一次性全年汇兑亏损9.13亿元人民币。如撇除汇兑亏损5.45亿元人民币,公司于去年下半年纯利则按年跌15.5%。该行相信,恒安业务正触底反弹,估计去年不利因素不会持续至今年的情况下,料公司今年盈利将强劲复苏。该行对其今明两年的盈利预测分别下调10%及增长1.6%,另基于今年上半年木浆库存成本持续高企,下调今年毛利率预测。对其目标价由71港元降至62港元,重申“跑赢大市”评级。该股现报35.9港元,总市值417亿港元。
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